دومین روز کاری هفته را در حالی آغاز میکنیم که مجددا شاهد تقویت فضای دیپلماسی و فاصله گرفتن طرفین از درگیری مستقیم هستیم . بازار ارز و طلا، همواره ثابت کرده اند که هوشمند تر از دیگر بازار ها بوده اند و از روند قیمتی آنها می توان، تحولات سیاسی پیش رو را پیشبینی کرد . این بار نیز دلار با اصلاح نرم و ملایم از محدوده ۱۹۵ هزار تومان تا محدوده ۱۸۸ هزار تومان فعلی، نشان داد خبرهای مثبتی از سیاست خارجی در راه است و سفر هیئت عمانی به ایران و صحبت ها در خصوص مدیریت مجدد ایران بر تنگه هرمز، موید این موضوع است .
در بازار دیروز چه گذشت ؟ بازار دیروز با بیش از ۲۵ همت تقاضا در پیش گشایش کار خود را آغاز کرد و تقاضا تا حوالی ۹:۳۰ دقیقه در بازار باقی ماند . اما رفته رفته عرضه ها افزایش پیدا کرد و خریداران دست بالا را در بازی داشتند . شاخص کل تقریبا تمام آنچه از ابتدای بازار به دست آورده بود را از دست داد و در آستانه رسیدن به محدوده منفی قرار گرفت . بازگشایی #شپنا و رشد ۸ درصدی آن، جان تازه ای به بازار داد و شاخص کل از محدوده صفر تابلو فاصله گرفت . همزمان با بازگشت #خودرو #خساپا و چیدن صف سنگین خرید برای آنها روند کلی بازار بهبود پیدا کرد و بازار متعادل و مثبت به کار خود خاتمه داد .
نکته مهم در خصوص معاملات دیروز، عرضه اکثر صفوف خرید #دارویی ها بود . در این گروه، صف #دارو چندین نوبت داده شد و در دیگر دارویی ها نیز شرایط مشابهی داشتیم و عرضه ها زیاد بود . در مجموع می توان گروه دارو را از منظر p/e به دو بخش تقسیم کرد . آنهایی که کماکان p/e کمتر از ۵ دارند در کانون توجه قرار دارند و p/e های بالاتر پر عرضه و در محدوده صف فروش . باید دید رفتار #دارو و کلیت گرو دارو با توجه به حجم های بالای روز گذشته، چه خواهد بود . آیا مسیر اصلاح را در پیش می گیرند و یا با حجم خوردن در این محدوده، با انرژی جدید به روند صعودی خود ادامه می دهند .
و اما بازار امروز …
با توجه کاهش تنش ها در ۴۸ ساعت گذشته و خبرهای غیر رسمی در خصوص توافق موقت ۱۰ روزه و تعهد طرفین به عدم حمله به یکدیگر و استفاده از مسیر آبی ایران با پرداخت هزینه عوارض دراین مدت ، به نظر می رسد بازار امروز با اقبال خریداران همراه شود و شاهد افزایش نسبی تقاضا در کلیت بازار باشیم . با کاهش موقت ریسک جنگ، پس از اهرمی ها، #پالایشی ها در کانون توجه بازار امروز خواهند بود و پس از آن گروه هایی که دراین مدت رشد چندانی نداشته اند در کانون توجهات خواهند بود .
نمادهای برتر #دارویی : در دارویی ها #درازک #دحاوی #دلقما #دجابر و #ددانا شرایط بهتری نسبت به همگروهی ها دارند .
نمادهای برتر #سیمانی : در سیمانی ها #صوفیان #سخزر #سکرما #سابیک گزینه های جذاب این روزهای گروه هستند .
در تک سهم های با گزارش خوب #شاملا #کحافظ #بشهاب و در لوازم خانگی ها #لخزر #لبوتان را در نظر داشته باشید .
و نکته مهم پایانی :
برداشت ما این است که استراتژی ترامپ و اسرائیل در خصوص ایران، استراتژی چمن زنی است . چمن های حیاط یک خانه ویلایی که به صورت منظم اصلاح می شوند . هر چند فرصت تنفس و رشد محدود نیز به آنها داده می شود، اما هیچ گاه مانند جنگل و بیشه زار رشد نمی کنند . فاصله بین اصلاح ها در حدی است که فرصت بازیابی کامل را می گیرد و آنقدر هم با تاخیر نیست که هزینه مجدد اصلاح، بیش از یک چمن زنی محدود باشد . این را گفتیم که بدانید هر استراحتی، صرفا فرصتی است که چمن ها نفسی تازه کنند و هر زمان تا حدی رشد کنند که آماده اصلاح مجدد شوند، اصلاح اجتناب ناپذیر است .
نحوه مواجهه آمریکا و اسرائیل با ایران همین است و دیگر هیچ … این استراتژی سالها قبل و با ترور دانشمندان هسته ای و موشکی ایران آغاز شد و با ترور حاج قاسم سلیمانی وارد مسیر تازه ای شد . رهبران سیاسی و نظامی ما در دو سال گذشته بر پایه همین استراتژی به شهادت رسیدند و زیر ساخت های اقتصادی ما نیز در همین راستا موشک باران می شوند .
نه جنگ و نه صلح، فرصت های محدود تنفس و شروع مجدد درگیری ها، بدترین سناریو برای ایران است .
به عنوان یک فعال قدیمی بازار سرمایه، این فرصت های تنفس را صرفا به دید نوسان گیری در نظر دارم و در این شرایط، به هیچ عنوان ترکیب کلی سبد دارایی ام را تغییر نمی دهم و وزن سهام در سبد را افزایش نخواهم داد .
اولویت اول سرمایه گذاری، حفظ اصل سرمایه و پیشبینی پذیر بودن شرایط است و جز این اگر باشد، قماری بیش نیست .
تقویت فضای دیپلماسی / تقویت فضای دیپلماسی